ИА AmurMedia представляет ключевые события в мире инвестиций с 20 по 24 декабря — в обзоре, подготовленном экспертами Фридом Финанс.
Изменение котировок дальневосточных компаний за неделю:
- Камчатскэнерго ао: -1,25%
- Сахалинэнерго ао: 1,73%
- Якутскэнерго ао: -4,08%
- ДЭК ао: -5,26%
- Магаданэнерго ао: -2,72%
- Якутская топливно-энергетическая компания: -0,69%
- Соллерс: -1,57%
- Дальневосточное морское пароходство: 1,79%
- Petropavlovsk: 2,52%
- Алроса: -6,05%
- Белуга: 2,22%
- Банк Приморье: -10,28%
- Бурятзолото: 1,88%
- Exxon: -1,95%
- Газпром: -1,95%
- Роснефть: -0,67%
- Polymetal: 0,49%
- Лензолото, ао: 0,20%
- Лензолото, ап: -4,14%
- Полюс: 1,94%
- ЯТЭК: -0,69%
- Мечел, ao: 17,89%
- Мечел, aп: 11,15%
- Русгидро: -0,39%
- Евраз: 0,05%
Что произошло на рынке?
Статистика розничных продаж в США за ноябрь вызвала у инвестсообщества разочарование, однако представители руководства ряда компаний говорят о сохранении высокого потребительского спроса. Опасения по поводу высокой инфляции и ее давления на рентабельность компаний постепенно ослабевают из-за ожиданий урегулирования сбоев в цепочках поставок. В то же время распространение штамма "омикрон" грозит новыми транспортно-логистическими проблемами и локдаунами. Особенно сильны данные риски в Китае. На этом фоне инвесторы предпочитают вкладываться в акции "стоимости". Одним из краткосрочных драйверов движения рынка выступает ребалансировка фондов, которая может оказать краткосрочное давление на акции "роста" и вызвать переток капитала в просевшие бумаги.
Центральными событиями ушедшей недели стали заседания ФРС и ЦБ РФ. Американский регулятор заявил, что в 2022 году ему может потребоваться повысить ставку трижды. Банк России ожидаемо поднял ставку до 8,5%. Это стало седьмым аналогичным шагом с начала года. При этом монетарные власти РФ не исключают ужесточения своей политики в будущем.
Прошедшая неделя на российских площадках началась с резкого падения, но в четверг, 16 декабря, значительная часть понесенных потерь была отыграна. Индекс Московской биржи поднялся выше 3700 пунктов. Пара USD/RUB, несмотря на возросшую волатильность акций, колебалась вблизи 73,50.
ЛУКОЙЛ принял программу стратегического развития на 2022–2031 годы, заложив в нее прогноз нефтяных цен на уровне $50 за баррель. Компания традиционно предлагает инвесторам несколько вариантов развития событий на рынке, но все они достаточно консервативны.
17 декабря ОК РУСАЛ запустила первую очередь Тайшетского завода, что позволит увеличить выпуск алюминия в 2022 году на высокие для отрасли 13%, до 4,3 млн тонн (по сравнению 3,8 млн тонн в 2020 году).
Sual Partners Виктора Вексельбера и его партнеров, крупный акционер ОК РУСАЛ, считает, что отказ совета директоров компании рассмотреть возможность выплаты дивидендов за девять месяцев является грубым нарушением прав миноритарных акционеров на справедливое распределение прибыли.
Предстоящие события
В ближайшие дни инвесторы будут оценивать возможности для развития восходящего тренда на фондовых площадках. Несмотря на усиление "ястребиного" настроя ФРС по итогам декабрьского заседания, до конца года рынок может продолжить отыгрывать некоторые "бычьи" драйверы. Реальные ставки остаются отрицательными, что стимулирует приток капитала на биржу. Позитивным фактором по-прежнему выступает рекордный рост прибыли компаний, входящих в S&P 500, за уходящий год, а также прогнозы, предполагающие ее повышение на 9% в 2022-м.
22 декабря в США будет опубликован индекс потребительской уверенности за декабрь, а 23 декабря выйдет ноябрьская статистика по продажам новых домов. Консенсус-прогнозы предполагают рост обоих показателей от уровней предыдущего месяца.
На этой неделе квартальные результаты представят Micron, Nike и Paychex. Индекс S&P 500 будет демонстрировать смешанную динамику в диапазоне 4600–4750 пунктов.
На российском фондовом рынке при наличии благоприятного внешнего фона уже в ближайшие дни могут пойти в рост акции телекомов, энергетиков, банков. Ориентир на текущую торговую неделю по индексу Мосбиржи: диапазон 3750–3850 пунктов. Прогноз по паре USD/RUB: 72,5–74,0.
22 декабря в РФ будут опубликованы данные промпроизводства за ноябрь (прогноз: +5,8% г/г) и статистика цен производителей (прогноз: +0,6% м/м, +27% г/г). Сравнительно высокие значения инфляции и низкие показатели промышленного производства усилят рыночные опасения на фоне декабрьского роста ключевой ставки.
23 декабря Президент Владимир Путин обсудит перспективы РФ на ежегодной пресс-конференции.
В пятницу 24 декабря рынки США закрыты, европейские рынки работают в ограниченном режиме.
Подготовленный обзор не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией и не содержит прямой оферты.
